Digital Identity Exchange är centrum för ett internetbaserat universellt identifieringssystem (ID) som ibland kallas Identity 2.0. Denna idé kretsar kring att använda universellt erkänd inloggningsinformation för ett brett utbud av olika webbplatser över hela Internet. På många sätt är idén med Digital Identity Exchange att få Internet att fungera mer som den verkliga världen, där ett enda ID, som ett körkort eller pass, är acceptabel identifiering praktiskt taget överallt där en person kan gå. Idén har växlat mellan att få beröm och hån från integritetsgrupper på Internet.
I de flesta aktuella webbinloggningssituationer skapar en person ett konto på en webbplats. Webbplatsen håller reda på inloggningsinformationen för den personen oberoende av andra webbplatser. Samma person kan skapa ett konto på en annan webbplats med samma information, men eftersom de två webbplatserna inte är sammankopplade förblir informationen separat. Samma användare kan också skapa ett andra konto på den ursprungliga webbplatsen med hjälp av olika inloggningsuppgifter. Detta skulle tillåta användaren flera plattformar för aktivitet på samma plats.
Med ett Digital Identity Exchange-system skulle en persons inloggningsinformation förbli på en central plats, och den platsen skulle tillåta en person att logga in på olika webbplatser. Istället för att webbplatsen kontrollerar sina interna register och letar efter ett konto, skulle den fråga efter en central databas. Om webbplatsen är lämplig för användaren, skulle den centrala databasen överföra information till webbplatsen. Användaren skulle inte behöva designa en profil eller komma med en inloggning; det skulle redan finnas i centrala register.
Digital Identity Exchange har vikas in i OpenID-systemet. OpenID fungerar på samma sätt som det ursprungliga systemet, även om det för närvarande använder stora företag som verifiering snarare än en central server. Webbplatser som Facebook, Google eller PayPal tillåter användare att logga in på specialutrustade tredjepartssidor med inloggning för sina webbplatser. I själva verket känner tredjepartswebbplatserna igen giltigheten av det större företagets inloggning och tillåter det istället för en specifikt för deras webbplats.
Internetsekretessgrupper är uppdelade på giltigheten av Digital Identity Exchange-systemet. Å ena sidan behöver en person inte längre sprida personlig information över Internet. Detta kommer att minska antalet identitetsstölder genom falska webbplatser eller dålig säkerhet. Dessutom, om en person börjar uppvisa konstigt webbbeteende, kan systemet stänga av dem på ett sätt som liknar vad ett kreditkortsföretag gör med ett stulet kort.
Denna ökning av integritet och säkerhet kommer till en kostnad. Den centrala databasen kommer att ha en registrering av webbinloggningar oavsett om användaren vill att informationen ska lagras eller inte. Denna databas kommer också att hålla reda på internetaktiviteter, som surfvanor eller vanliga inköpta föremål. Slutligen, allt som lyckas äventyra säkerheten i den centrala databasen kommer att tillåta åtkomst med hjälp av referenser till alla deltagande webbplatser, snarare än en enda hackad webbplats eller lösenord.