Vad är aktieoptionsvärdering?

Aktieoptionsvärdering är den flerskiktade processen för att bestämma värdet på en aktieoption. Detta inkluderar att hitta kostnaden för att ge ett alternativ. Några av metoderna som används för att åstadkomma detta är binomial- och Black-Scholes-modellerna. Det slutliga målet är att fastställa optionens verkliga värde vid den tidpunkt då den erbjuds. Aktieoptionsvärdering används ofta av arbetsgivare och anställda när de överväger värdet av ett ersättningspaket.

En del av värderingsprocessen för aktieoptioner är att hitta aktiens inneboende värde. Detta är det faktiska, i motsats till marknadsvärdet, av optionen. Det beräknas genom att jämföra det uppskattade framtida värdet av aktien med det aktuella priset. Om aktien inte kommer ut i förväg har den inget egenvärde. I huvudsak är målet att inkludera kostnaden för att ha aktien i värderingen för att hitta ett verkligt värde.

Värdering av aktieoptioner inkluderar också att göra prognoser för aktiens värde, eftersom mycket av dess värde är kopplat till dess potential. En analys av tidigare resultat, inklusive aktivitetsmönster, kan avslöja mycket om framtidsutsikterna för en aktie. Det kan också vara användbart att analysera den aktuella marknadssituationen för att avgöra vilka trender som utvecklas och vad kända externa influenser kan göra för att förändra aktiens värde.

Prissättningsmodellen för binomial operationer är en vanlig metod för värdering av aktieoptioner. Det är också känt som gallermodellen. Metoden använder prestanda för underliggande delar av optionerna, såsom enskilda aktier eller grupper av investeringar som utgör och indexerar, för att bestämma värdet över tiden. Den använder en formel som bestämmer möjliga värden vid flera olika tidpunkter.

En annan vanlig metod för värdering av aktieoptioner är Black-Scholes-modellen. Det är en komplex formel som består av enkla variabler som räntor, inneboende värde och faktorer som indikerar en trolig förändring på marknaden, även känd som marknadsvolatilitet. Ekvationen är tänkt att visa hur kostnaden för optionen förändras över tiden.

Det finns flera online-kalkylatorer som kan användas för att utföra en aktieoptionsvärdering. Eftersom dessa verktyg kan vara av varierande kvalitet är det ofta bäst att undersöka flera alternativ innan du använder dem för att fastställa värdet. Onlineforum, branschpublikationer och finansexperter kan vara användbara resurser för att bestämma den bästa kalkylatorn.