Seringkali sulit untuk mengetahui kapan Anda dapat melepaskan diri dari catatan pribadi seperti dokumen pajak. Juga, mungkin sulit untuk mengetahui bagian mana dari dokumen pajak seseorang yang perlu disimpan. Misalnya, apakah seseorang perlu menyimpan tanda terima untuk pengurangan yang diperinci, atau laporan pendapatan yang diperoleh setelah dokumen pajak diajukan?
Masuk akal untuk memahami bagaimana dan kapan IRS atau masing-masing negara bagian dapat menyelidiki pengembalian pajak seseorang. Standar berikut berlaku. IRS dapat menantang pengembalian pajak Anda hingga tiga tahun setelah diajukan. Mereka memiliki enam tahun untuk menganalisis dokumen pajak Anda dan mengaudit Anda jika mereka menemukan Anda memiliki penghasilan yang tidak dilaporkan. Oleh karena itu, masuk akal untuk menyimpan dokumen pajak setidaknya selama tujuh tahun.
Setelah itu, seseorang mungkin masih ingin mempertahankan pengembalian yang sebenarnya, tetapi materi yang menyertainya, seperti kuitansi, W-2, 1099 formulir lain-lain, dan pernyataan tentang pendapatan bunga biasanya dapat dibuang. Dokumen pajak ini tidak hanya harus dibuang tetapi juga harus dicabik-cabik untuk menghindari kemungkinan pencurian identitas. Banyak dari dokumen ini mencantumkan informasi penting seperti nomor jaminan sosial Anda, membuatnya cukup mudah bagi pencuri untuk mencuri identitas Anda.
Ada beberapa alasan mengapa masuk akal untuk memegang beberapa dokumen pajak selama lebih dari sepuluh tahun. Misalnya, daftar uang W-2 yang dibayarkan ke jaminan sosial. Jika Anda selalu memberikan kontribusi jumlah maksimum untuk pembayaran jaminan sosial, dan kemudian setelah pensiun, pemerintah menawarkan kepada Anda kurang dari yang sebenarnya menjadi hak Anda, Anda dapat menggunakan W-2 lama untuk membuktikan kelayakan Anda untuk mendapatkan lebih banyak uang. Kesalahan bisa terjadi, bahkan di pemerintahan, jadi memiliki cara untuk membuktikan kelayakan Anda untuk menerima pendapatan pensiun dari negara bisa menjadi nilai.
Apa yang pasti dapat Anda lakukan adalah menyingkirkan hal-hal seperti laporan triwulanan dan potongan pembayaran setelah Anda menerima W-2, 1099 formulir lain-lain, atau laporan akhir tahun. Tidak perlu menyimpan dokumen pajak tambahan ini karena ini menduplikasi informasi yang sudah Anda miliki. Juga, jika Anda perlu melihat pengembalian pajak lama, dan tidak memilikinya, Anda dapat memesannya dari IRS. Ingatlah untuk menyimpan ini selama setidaknya tujuh tahun, setelah tanggal pengajuan aslinya.