Uppfinningen av löpande bandsproduktion resulterade i många olika fördelar, men det finns också några betydande nackdelar med metoden. De flesta av fördelarna har att göra med en kostnadsminskning och en ökad enhetlighet hos de färdiga produkterna. Förutom att skapa högre vinstmarginaler kan detta även resultera i produkter som är mer prisvärda och lättare att reparera. Nackdelar som ofta är förknippade med denna massproduktionsmetod inkluderar lägre byggkvaliteter, stela eller oflexibla produktionsanläggningar och en avsevärt högre initial kapitalinvestering. Denna typ av produktion förknippas ofta med monotona eller repetitiva jobb också, vilket kan leda till motivationsproblem hos arbetarna.
Före löpande bandets tillkomst var alternativen mindre effektiva metoder som stugindustri och hantverksproduktion. Dessa metoder möjliggjorde ofta skapandet av högkvalitativa produkter, men kostnaden för att producera dem var också hög. Varje produkt tenderade också att vara något unik, vilket kunde leda till problem om reparationer behövdes. Eftersom tillverkning av löpande band innebär att skapa mycket enhetliga produkter i hög takt, utrotades många av dessa problem. Ett exempel är inom biltillverkning, där produktionsmetoden drev ner kostnaden för fordonen till en punkt där arbetarklassen hade råd att köpa dem.
Produktion med löpande band gjorde bort många av nackdelarna med tidigare metoder, även om det också kom med sina egna problem. En huvudsaklig nackdel med denna metod är den initiala kapitalinvestering som krävs för att upprätta en produktionsanläggning. Detta kan resultera i att en stor mängd kapital binds upp under en avsevärd tid tills en fabrik blir lönsam. En annan relaterad fråga är det faktum att monteringslinjer vanligtvis inte kan modifieras enkelt eller billigt för att skapa olika produkter, vilket kan resultera i en viss oflexibilitet.
Produktionen av löpande band kan också drabbas av personalproblem på grund av arbetets monotoni. I hantverks- eller jobbproduktion är en arbetare vanligtvis ansvarig för skapandet av en hel produkt och kan uppmanas att använda en mängd olika färdigheter. Många löpande band är så segmenterade att varje arbetare förväntas utföra en enda uppgift om och om igen, vilket kan leda till motivationsproblem. Effektiviteten hos löpande band kan också göra det möjligt för en arbetare eller en robot att utföra mångas arbete, vilket kan leda till förlust av totala jobb i produktionsindustrin.