De finansiella marknaderna är en plats där inte bara ett oräkneligt antal värdepapper handlas utan också där flera olika typer av marknadstransaktioner utspelar sig, vissa mer offentliga än andra. En öppen marknadstransaktion, till exempel, är en där en företagsinsider, det vill säga någon nära verksamheten i den enheten, köper eller säljer aktier i företaget. Andra marknadstransaktioner kan gälla försäljning av aktier eller skulder på kapitalmarknaderna eller slutförande av en fusion eller ett förvärv. Dessutom deltar det styrande organ som fastställer penningpolitiken i ett land, såsom Federal Reserve (Fed) i USA, i öppna marknadsoperationer.
Företagsledare som är nära beslutsprocessen i ett börsnoterat företag, där aktier och eventuellt skulder eller obligationer handlas mellan investerare, har ansvar gentemot aktieägare och allmänheten. Den främsta bland dessa skyldigheter är att undvika insiderhandel, en olaglig praxis att handla med aktier och vinst baserat på information som ännu inte är tillgänglig för allmänheten. I utvecklade länder som USA måste företagare lämna in ett dokument till tillsynsorganet som Securities and Exchange Commission innan de köper eller säljer aktier i företagets aktier. Chefen kan sedan handla aktien till ett pris som är detsamma eller liknande det där värdepapperet handlas på de offentliga marknaderna, och sådana affärer är öppna marknadstransaktioner.
Penningpolitiska marknadstransaktioner uppstår när en organisation som Fed gör ändringar i räntorna, främst den ränta som finansinstitut tar ut varandra för att låna pengar, känd som målräntan för federala fonder. Fed har rätt att handla med statspapper eller statsskulder via öppna marknadsoperationer precis som offentliga investerare gör. När Fed gör en handel är effekten dock mer dramatisk. För att upprätthålla en sund penningpolitik använder Fed marknadstransaktioner och köper dessa värdepapper när Fed Funds-räntan sänks samtidigt som den säljer skulden när denna ränta höjs.
Kapitalmarknadstransaktioner omfattar en mängd affärer som kan genomföras på de finansiella marknaderna, inklusive fusioner och förvärv. Vissa finansinstitut fokuserar på att utföra affärer i specifika segment av företagsmarknaderna, till exempel medelstora affärer, även kända som mellanmarknadstransaktioner. Om ett medelstort företag funderar på att göra ett förvärv på finansmarknaderna, anlitas ett finansiellt företag, till exempel en investeringsbank, för att rekommendera potentiella mål. En medelstor transaktion består av två företag med intäkter eller försäljning som faller inom ett givet intervall, och det storleksspektrumet kan definieras av parterna som är inblandade i affären.