Kreditrisk är risken som en skuldinnehavare tar på sig genom att acceptera risken att en gäldenär kommer att misslyckas med ett lån. Det finns tre olika typer av kreditrisk, och ett kreditrisksystem har utvecklats för att tillgodose behoven hos var och en. Den första typen av kreditrisk kallas fallissemangsrisk. Detta är den vanligaste typen av kreditrisk. Den andra typen är känd som kreditspreadrisk. Slutligen oroar sig fordringsägare och företag för ett fenomen som kallas nedgraderingsrisk.
Det vanligaste av kreditrisksystemen relaterar till kreditrisken som kallas fallissemangsrisk. När man gör en kreditriskanalys för fallissemangsrisk är det främsta bekymret att gäldenären inte kommer att kunna fullgöra sina skyldigheter när det gäller att betala tillbaka den aktuella skulden. I dessa fall genereras en kreditriskrapport, baserad på gäldenärens kredithistorik, tillgångar och ekonomi.
Kreditspreadrisk kräver kreditrisksystem som analyserar skillnaden mellan värdepapper, som är utan risk, och vissa obligationer, som kan vara otroligt riskfyllda. Även om spreaden kan verka stabil före köp, är en kreditriskanalys nödvändig för att förutsäga eventuella variationer i spreaden efter det första köpet. Vissa typer av programvara för kreditrisk finns tillgängliga för att hjälpa investerare och andra finansspecialister att förutsäga beteenden på olika marknader, men det finns alltid en risk för ett ryck, till exempel en kreditkris.
Kreditrisksystem används också för att analysera potentialen för nedgraderingsrisk. Nedgraderingsrisk uppstår när det finns möjlighet att ett kreditvärderingsinstitut kommer att sänka sin rating på en viss gäldenär efter att ett lån har utfärdats. Denna risk kan minskas avsevärt genom att använda en grundlig kreditriskanalys. Det är viktigt att kredithistorik analyseras noggrant och att ett kreditriskhanteringsprogram används för att ge en detaljerad analys av potentiella fördelar kontra potentiella förluster.
Alla framgångsrika kreditrisksystem fyller ett antal nyckelfunktioner. För det första tillåter dessa system användare att upprätthålla en kreditgivningsprocess som är sund och konsekvent. Det är också viktigt att dessa system bidrar till att skapa en miljö av kreditrisk som är lämplig för givna situationer. Eftersom kreditrisk alltid är en realitet bidrar kreditrisksystem till att skapa en bekväm riskgrad. De tillåter användare att effektivt sätta kreditgränser. För att optimera värdet av kreditrisksystem måste användarna dock säkerställa att dessa gränser följs.