Ex-post är en latinsk term som, ordagrant översatt, betyder ”efter faktum”. Motsatsen till ex-post är ex-ante, som omvänt betyder ”före faktum.” Dessa termer används ofta för att beskriva metoden och tidpunkten för insamlingen av finansiella data. När data erhålls och analyseras i efterhand. det används vanligtvis för att förutsäga framtida intäkter och förluster.
Syftet med att samla in och analysera finansiell data är att fastställa, förutsäga och påverka marknadstrender. Genom att samla in data i efterhand om antingen ett företags eller en individs vinster och förluster kan den informationen ordnas för att skapa en färdplan för att förutse framtida trender. Detta visas vanligtvis i grafformat för att underlätta förståelsen.
Till exempel, om det genom analys av denna typ av data fastställs att ett företag traditionellt tenderar att gå dåligt under det första kvartalet varje räkenskapsår, men det studsar tillbaka vid det tredje, kan den informationen användas för att dämpa investerarnas oro över underprestationer . Att känna till dessa trender kan hjälpa till att hålla aktiekurserna stabila efter ett nedslående första kvartal. Omvänt, om samma företag redovisar rekordvinster under det första kvartalet, kommer att känna till implikationerna av tillgängliga efterhandsdata göra det möjligt för investerare att förutsäga att företaget är på väg att ha ett enastående år i försäljning.
Det är dock viktigt att förstå att även om sådan information kan vara användbar, ger den inga garantier för att en viss trend kommer att fortsätta på obestämd tid. I bästa fall används insamling och användning av efterhandsdata för att formulera välgrundade gissningar om ett företags eller en industris framtida resultat. Uppgifterna är inte en garanti för någonting. I analoga termer är en finansiell professionell som använder efterhandsdata lite som en meteorolog som förutsäger vädret från satellit- och radarinformation. De är ofta korrekta, men misstag är inte bara möjliga, de förväntas då och då.
Att ha allt detta i åtanke sätter efterhandsdata på rätt plats. Även om det är oumbärligt i en finansiell analyss verktygslåda, är det inte ett perfekt verktyg. I allmänhet, ju mer volatil marknaden är – det vill säga ju högre nivå av fluktuationer och svängningar i toppar och dalar jämfört med typiska trender – desto mindre användbar blir denna typ av data som ett verktyg för att förutsäga framtida beteende. Ibland avviker marknaden från sina traditionella trender, och giltigheten av den tidigare insamlade informationen blir irrelevant i ljuset av rådande förhållanden.