Ränta och årlig procentuell avkastning (APY) är två olika saker, även om de är relaterade termer. När du öppnar ett sparkonto får du ofta båda siffrorna, vanligtvis uttryckta i procent. Banken kommer vanligtvis att betona APY framför räntan. Det är ofta en högre procentsats, vilket innebär att kontot ger högre ränta än räntan.
Att komma fram till ränta är en mycket enkel ekvation. Säg att en bank erbjuder 10 % årlig ränta på ett sparkonto. Om du plockar in $1000 US Dollars (USD) på ett bankkonto i början av året, då skulle sunt förnuft och enkel matematik diktera att du skulle ha $1100 USD i slutet av året. Detta är bara korrekt om räntan inte förstärks under året. Men i de flesta fall sammansätts räntan på vecko-, dag- eller månadsbasis. När räntan höjs oftare är den årliga procentuella avkastningen en högre procentsats.
Till exempel, om din ränta höjs månadsvis, varje månad, skulle du lägga till en tolftedel av 10 % på ditt totala konto eller ungefär 83 % ränta. Under den första månaden skulle du tjäna 8.30 USD. Nästa månad, när din ränta förvärras igen, skulle du ha 1008.30 8.34 USD som månadsräntan skulle tillämpas på. Så du skulle lägga till cirka 10.471 USD till ditt totala saldo. Ju oftare intresset är för sammansatt, desto högre blir APY när året går. Förutsatt att du lämnade dina pengar orörda i ett år, i slutet av året, skulle APY vara 1104.71 % och du skulle ha 10.516 XNUMX USD. Om räntan utökades dagligen skulle APY vara XNUMX %.
Formeln för att beräkna APY är baserad på räntan och antalet gånger per år ränta på ränta. Följande formel används, där x = antalet gånger räntan är sammansatt och r = noterad ränta:
(1 + r ÷ x)x – 1
I språkliga termer är APY 1 plus räntan delat med antalet gånger räntan höjs årligen och höjs till antalet gånger räntan höjs årligen. Denna summa har sedan 1 subtraherad från sig för att härleda APY. Det är en komplicerad formel och det finns ett antal APY-räknare online om du inte har tillgång till en vetenskaplig miniräknare.
För att få de bästa erbjudandena på dina investeringar, leta efter APY-räntor som är högre än räntorna. Kom ihåg att frekvensen av sammansatt ränta kommer att höja räntorna. När det är möjligt vill du hitta konton som sammansätts dagligen eftersom dessa ger den högsta avkastningen. Tänk också på att APY blir komplicerat om du tar ut pengar från ditt konto. APY-räntorna förutsätter att du låter pengarna sitta i ett års tid utan att röra dem. Om du sänker saldot på ditt sparkonto kommer du att sänka din inkomst för året.