Företag som gör affärer i mer än ett land ställs inför en ny uppsättning skatteproblem, eftersom deras närvaro i ett andra land kan göra dem skattskyldiga för vinster som tjänats in i det landet. Detta ger upphov till möjlighet till dubbelbeskattning, eftersom företagets hemland kan försöka beskatta samma inkomst. Det är här internationell skatteplanering kommer in, eftersom noggrann planering krävs för att säkerställa att ett företag inte straffas för att göra affärer i mer än ett land. Det kan vara nödvändigt att betala andra skatter, såsom omsättningsskatt eller mervärdesskatt, i det andra landet, och planering kan säkerställa att inga påföljder ådras. En internationell koncern kan behöva följa bestämmelser som införts av båda länderna när det gäller internprissättning, tunn kapitalisering eller kontrollerade utländska företag, och dessa regler kräver noggrann övervakning i varje land.
En verksamhet som handlar i ett annat land är normalt föremål för beskattning av affärsvinster i det landet om den har ett fast driftställe där. Detta kan vara ett fast verksamhetsställe som ett kontor eller en fabrik, eller så kan det vara en beroende agent i landet som utövar befogenheten att ingå avtal där. Det främmande landet kommer att vilja beskatta betalningar som lämnar landet i form av utdelningar, räntor eller royalties. Försäljning av tillgångar i det andra landet kan göra att verksamheten blir skattskyldig för eventuella realisationsvinster. Hemlandet kan ge ensidig lättnad för betald utländsk skatt eller så kan hemlandets och källlandets beskattningsbefogenheter regleras av ett dubbelbeskattningsavtal.
Om ett företag gör affärer i mer än ett annat land är detaljerad internationell skatteplanering nödvändig för att säkerställa att leveranskedjan rationaliseras och inte ger upphov till onödigt hög beskattning. Bolaget kan överväga att bilda regionala holdingbolag för att inneha aktierna i regionala distributionsbolag. Dessa kan vara belägna i en jurisdiktion som har ett gynnsamt skattesystem för sådana holdingbolag och ett brett nätverk av dubbelbeskattningsavtal som möjliggör effektiv hantering av skatteskulder i regionen. Regionala chefer kan få en detaljerad kunskap om regulatoriska och skattemässiga krav i regionen, vilket ger dem möjlighet att engagera sig i internationell skatteplanering och reagera på regulatoriska förändringar.
Internationell skatteplanering innebär en detaljerad kunskap om företagets verksamhet och om de senaste regulatoriska kraven i varje land där företaget är verksamt. Företaget kan ha möjlighet att dra nytta av skattelättnader eller frihandelszoner inom det andra landet. Transaktioner måste planeras och dokumenteras så att de överensstämmer med kraven i varje land avseende bokföring och skatteregistrering, och lämplig dokumentation måste upprättas för att motivera internpriser på försäljning av varor och tjänster inom koncernen.