Hedgefondredovisning är en viktig del av alla hedgefonder, eftersom det är grundpelaren i det ekonomiska ansvaret för en fond. Hedgefondsredovisning är hur ett företag sammanställer alla mäklaruttalanden som återspeglar fonden. Allt fonden investerar i och överallt där fonden väljer att placera pengar ska redovisas i hedgefondernas redovisningsark. Detta är det bästa sättet för fonden att rapportera tillbaka till investerarna om hur pengarna växer.
Hedgefondredovisning hanteras vanligtvis av en utlagd version av samma företag som hanterar själva fonden. Revisorer som sammanställer journalerna är högt specialiserade och håller reda på all portföljanalys. Det har föreslagits att hedgefonder ska tvingas anställa helt separata hedgefonder för att upprätthålla ett kontrollsystem, men det är inte vanligt.
Hedgefondredovisning bestämmer också pausperioderna för en hedgefond. Det är då principerna och samarbetspartnerna kommer att betalas för pengarna som fonden har gjort under året. Det är då många människor återinvesterar utbetalningen i fonden om den presterar bra. Utbetalningarna vid en given pausperiod kan justeras om och investerare kan välja att ta bort alla pengar från hedgefonden.
Hedgefondsredovisning kostar en fond 1 procent per år. Denna avgift fastställdes för att hantera kostnaden för vad denna tjänst skulle vara i enlighet med själva fonden. Betalningen för bokföring sker kvartalsvis, den första dagen i månaden i januari, april, juli och oktober.
Resultatet av hedgefondredovisning är känt som nettotillgångsvärdet eller NAV. Det finns andra redovisningsrapporter för investerare, och vissa hedgefonder erbjuder andra rapporter varje månad, men NAV måste tillhandahållas en gång om året. Utöver NAV, bör fonden förse investerare med årliga inkomstskatterapporter så att investeraren på ett korrekt sätt kan lämna in intäkter till US Internal Revenue Service.
NAV används för att bygga upp ett resultat för hedgefonder. Detta är de register som investerare använder för att bestämma vilka hedgefonder de ska investera i. Det är därför som hedgefonder har ifrågasatts när det har funnits inkonsekvenser mellan NAV och den faktiska fonden. Detta har främjat kravet på opartisk redovisning från tredje part, även om det sannolikt kommer att kosta en fond mer i det långa loppet.