Avtalsuppsägning sker när en eller båda parter beslutar att avsluta sina avtalsförpliktelser. Det enklaste sättet att säga upp ett avtal är att få båda parter överens om att avtalet inte längre är nödvändigt. Om bara en part vill avsluta kontraktet kan det bli mycket svårare. Det finns dock några steg som en part kan vidta innan det börjar på vägen till uppsägning av kontrakt. Dessutom finns det flera situationer, såsom olaglighet och samvetslösa handlingar, som kan leda till att ett avtal inte kan verkställas och följaktligen sägs upp.
Ömsesidig uppsägning är den enklaste formen av avtalsuppsägning. Det inträffar när båda parter beslutar att villkoren i avtalet inte längre är tillämpliga. Till exempel, om en part gör ett avtal med en annan part för att sälja widgets i sex månader, efter bara tre månader bestämmer den ena parten att de inte längre vill köpa widgets och den andra beslutar att de inte längre vill sälja widgets. De två parterna kan lätt besluta att avtalet ömsesidigt ska sägas upp. Det kommer inte att bli en rättegång eller en förlikning över kontraktets uppsägning, bara enkla pappersarbete som anger att kontraktet är ömsesidigt uppsagt.
En uppsägningsklausul med en tydlig, rimlig aviseringsbestämmelse i ett kontrakt kan också göra uppsägning av kontrakt ganska enkelt. Om uttalandet är oklart, till exempel om en uppsägningsklausul anger att en part har rätt att säga upp avtalet av någon anledning när som helst, kan uppsägningsklausulen inte vara verkställbar i vissa domstolar. Det måste finnas en tydlig och rimlig anmälningsbestämmelse. Till exempel, om en bestämmelse anger att en part måste ge två månaders uppsägningstid innan de löser avtalet, är uppsägningsklausulen verkställbar. Som ett resultat kan endera parten säga upp avtalet om de ger den andra parten lämpligt meddelande. Det är viktigt att läsa uppsägningsbestämmelsen och följa den uttryckligen för att undvika stämningar.
I många fall kan avtalshävning ske om en part bryter mot avtalet. Med andra ord, om den ena parten inte håller upp sitt slut på köpet kan avtalet sägas upp. Om en part försöker säga upp avtalet på grund av ett brott kan det leda till en stämningsansökan. Många gånger håller inte den som bryter mot att han har brutit mot villkoren i kontraktet och kommer att kämpa i en rättssal för att bevisa att han inte bryter mot avtalet. Det är bäst att vänta på att den andra parten har väsentligt brott och att titta på hur var och en av parterna kan ha bidragit till brottet innan du säger upp avtalet. Att föra den andra parten inför domstol för tidigt kan slå tillbaka, eftersom domstolarna kan hålla den stämmande parten i strid och även skadeståndsskyldig.
Andra skäl för uppsägning av kontrakt är olaglighet och samvetslösa handlingar från en av parterna. Om avtalet till exempel ingicks med en part som inte är tillräckligt gammal för att göra ett bindande, juridiskt avtal kommer avtalet att upplösas. Dessutom, om en part begår en olaglig handling för att upprätthålla villkoren i kontraktet, kan kontraktet sägas upp, särskilt om den olagliga handlingen inte var en nödvändig part i kontraktet. Dessutom, om ett avtal innehåller en samvetslös handling i sina villkor, kan det sägas upp. Om avtalet till exempel innehåller en klausul som säger att en hyresvärd aldrig kan hållas ansvarig av sina hyresgäster, kan avtalet sägas upp.