Omräkning av utländsk valuta, i sin enklaste mening, är varje beräkning som innebär att uttrycka ett monetärt belopp i en valuta i enheterna för en annan valuta. Att bestämma hur många japanska yen (JPY) $100 amerikanska dollar (USD) kommer att köpa är ett exempel på en enkel omräkning av utländsk valuta. I näringslivet är valutaomräkningar dock ofta mycket mer komplicerade. När företag gör affärer över gränserna, eller köper tillgångar eller förnödenheter utomlands, måste de ofta ägna sig åt speciella redovisningsmetoder för omräkning av utländsk valuta. Översättningar måste vanligtvis göras i flera steg enligt vissa riktlinjer och nationella lagar.
Valutaöversättning är en viktig del av det globala handelslandskapet. Hur pengar från ett land värderas i ett annat informerar många olika affärsbeslut, från tidpunkten för import och export till lokaliseringen av utländska kontor. Valutakurserna fluktuerar konstant. Dagliga förändringar är vanligtvis minimala, men beroende på hur mycket pengar som står på spel kan även den minsta förändringen ha en betydande inverkan på ett företags resultat. Noggranna och enhetliga omräkningsmetoder för utländsk valuta är därför mycket viktiga.
De flesta nationella regeringar – och även vissa lokala myndigheter – kräver att företag inom sina gränser gör rutinmässiga avslöjanden och offentliga uttalanden som värderar sina tillgångar. Rapporteringsregler gäller vanligtvis alla företag med närvaro, oavsett var företaget har sitt huvudkontor. Företag som gör mycket affärer utomlands, såväl som företag som ägs av utländska enheter, måste vanligtvis ägna sig åt en hel del omräkning av utländsk valuta för att kunna lämna bokslut som återspeglar alla intäkter och förluster i en enda valuta.
Företag måste nästan alltid rapportera utländska finansiella transaktioner i lokal valuta. Detta innebär vanligtvis omräkning av utländska bokslut och valutakonton samt omräkning av det totala företagets värde. Upplysningar ska vanligtvis göras i form av en koncernredovisning, vilket är ett enda uttalande som listar alla företagets transaktioner.
Omräkning av utländsk valuta i företagssammanhang involverar vanligtvis identifiering av tre distinkta valutor. Revisorer som utför valutaomräkningar börjar vanligtvis med att isolera ”bokföringsvalutan”, vilket är den valuta som moderbolaget använder för att bedriva sin dagliga verksamhet. Den andra relevanta valutan är den ”funktionella valutan”, som är den primära valutan för de utländska transaktionerna. Slutligen är ”rapporteringsvalutan” den valuta som ska användas i koncernredovisningen. Rapporteringsvalutan är ofta densamma som antingen böckernas och journalernas valuta eller den funktionella valutan, men inte alltid.
De specifika reglerna för hur omräkning av utländsk valuta ska ske är vanligtvis en fråga om nationell lagstiftning. Lagar anger vanligtvis det kalenderdatum som företag måste använda för att bestämma den relevanta växelkursen, till exempel, och anger specifika regler som ska följas vid sammanställning av koncernredovisning. Regler för rapportering av valutafluktuationer och avvikelser ingår också ofta.