A Department of Financial Institutions är en statlig myndighet i USA som reglerar bankinstitutioner och tillämpar statliga lagar på finansinstitut som gör affärer där. Nästan alla länder i världen har statliga myndigheter som ägnar sig åt finansiell reglering, men en enhet som kallas Department of Financial Institutions är nästan alltid associerad med en amerikansk stat. Varje stat har sin egen avdelning för finansiella institutioner. Dessa avdelningar har alla ett liknande uppdrag – nämligen att skydda medborgarnas finansiella innehav och att upprätthålla statens bankregler och lagar – men sättet de utför dessa mål kan variera.
I USA är rättssystemet och brottsbekämpningen uppdelad i två grenar: federala och statliga. Federala myndigheter upprätthåller nationella lagar, medan statliga myndigheter har jurisdiktion över statsspecifika frågor. US Federal Deposit Insurance Corporation, eller FDIC, är den federala myndigheten som har till uppgift att övervaka finansiella institutioner på nationell basis. Varje stat har också en avdelning för finansiella institutioner som kan utöva liknande statsspecifik kontroll.
USA:s federala lagar anger breda regler för bankinrättningar. Stater måste genomdriva dessa regler, men de kan också vanligtvis lägga till sina egna ändringar. Detta innebär att alla statliga lagar är baserade på ett liknande ramverk men kan variera på många betydande sätt. Licenskrav, registreringsregler och bankregistrering är vanligtvis bland de saker som stater har utrymme för att självreglera. State Departments of Financial Institutions är de myndigheter som ansvarar för att genomföra denna mer specifika förordning.
Tillsyn av finansinstitut är en viktig del av alla finansinstituts byråers arbete. Avdelningarna håller koll på alla banker, bolåneföretag och kreditföreningar som gör affärer i staten. Anställda på avdelningarna, som vanligtvis kallas ”agenter”, besöker regelbundet dessa institutioner för att granska sina böcker och utvärdera deras affärsprocesser för att säkerställa efterlevnad av statlig lag. Agenter utför revisioner och ger råd om hur man bättre kan följa nyanserade statliga bestämmelser.
Statliga bestämmelser gäller generellt för alla finansinstitut som bedriver verksamhet där. Detta inkluderar banker med huvudkontor i staten såväl som de som är baserade i andra stater eller till och med andra länder som gör affärer med invånare i staten. De flesta statliga lagar är formulerade i termer av medborgarskydd, inte i termer av bankläge. Varje enhet med klienter i en stat är vanligtvis föremål för den statens lagar, åtminstone när det gäller dessa klienter.
En statlig avdelning för finansiella institutioner sysslar också med att registrera finansiella institutioner, chartra finansiella institutioner och licensiera finansiella institutioner som vill börja göra affärer i en stat. Att öppna en bank innebär mycket mer än att bara öppna ett kontor och attrahera kunder. En hel del pappersarbete spelar vanligtvis också in, varav mycket går genom de regerande statliga departementen.