En ackumulerad vinstskatt är en inkomstskatt på företagssparande som överstiger en viss tröskel. Regeringar förväntar sig att företag delar ut huvuddelen av vinsten till aktieägarna i form av utdelningar, vilket gör att regeringen kan beskatta utdelningarna på aktieägarnivå. När ett företag behåller sina vinster istället för att dela ut vinster som utdelning, stör det regeringens förväntade skatteintäkter. I fall där ett företag ackumulerar ett belopp över en viss tröskel, inför regeringen en särskild ackumulerad vinstskatt för att kompensera för de intäkter som det inte får genom utdelningar.
Företagsskattestrukturen har en funktion som vanligtvis kallas dubbelbeskattning. Regeringar beskattar faktiskt företagsinkomster två gånger. Ett företag lämnar in en skattedeklaration varje år och betalar inkomstskatt på nettoinkomsten till företagsräntan. Den delar sedan ut en del av den nettoinkomsten, eller vinsten, till aktieägarna i form av utdelningar. Regeringen beskattar dessa pengar igen på individnivå eftersom aktieägare måste betala skatt på mottagna utdelningar när de lämnar in individuella inkomstdeklarationer.
Företag och aktieägare letar alltid efter sätt att undvika dubbelbeskattning och minska sin totala skattebörda. En av de mekanismer som företag började använda för att minimera skatteplikten var att hålla kvar vinster istället för att dela ut dem som utdelningar. Detta skulle öka företagets likvida medel och skulle vanligtvis ha en positiv inverkan på aktiekursen. Aktieägare kan sedan sälja sina aktier och göra vinst på det sättet. De skulle behöva betala reavinstskatt vid försäljningen, men skattesatsen för reavinst är vanligtvis mycket lägre än taxeringen på utdelningar.
För att bekämpa denna praxis införde regeringar den ackumulerade vinstskatten. Denna skatt börjar när ett företag har ett överskott av kontanter till hands som det inte kan motivera baserat på ett förväntat behov. Till exempel tillåts ett företag att lagra kontanter om det förväntar sig att behöva betala ut en betydande rättstvist inom en snar framtid, men det kan inte samla pengar bara för att låta sina aktieägare undvika att betala skatt på utdelningar. När företagskassan överstiger en tröskel som fastställts av skattelagen i dess jurisdiktion utan adekvat motivering, måste den betala den ackumulerade vinstskatten på beloppet.
Det kan fortfarande finnas fall där ett företag väljer att betala den ackumulerade vinstskatten snarare än att låta aktieägare beskattas på utdelningar. Skattelagen ändras regelbundet i varje jurisdiktion. Skattesatser som gäller för utdelningar, kapitalvinster och ackumulerade vinster är flytande, och rätt väg att ta för att minimera skatteplikten för bolaget och dess aktieägare måste utvärderas löpande.