Dubbelbeskattning uppstår när en skattskyldig beskattas två gånger för samma tillgång eller inkomst. Detta händer när beskattningsjurisdiktioner överlappar varandra och en transaktion, tillgång eller inkomstbelopp är föremål för beskattning i båda jurisdiktionerna. När en individ står inför denna situation kan han eller hon förlora en betydande del av inkomsten, och i vissa fall kan detta leda till att personen upplever en sänkt levnadsstandard. Företag hanterar dubbelbeskattning också, eftersom ett företag betalar skatt på sina inkomster bara för att få sina aktieägare beskattade en gång till.
Motståndarna till dubbelbeskattning hävdar att det är skadligt för ekonomin, eftersom det medför olyckliga konsekvenser för dem som väljer att spara och investera. De hävdar ofta att eliminering av dubbla skatter, i alla dess former, kommer att stimulera ekonomin, vilket leder till fler jobb, förbättrade löner och mycket bättre levnadsstandard.
Vissa människor hävdar att dubbelbeskattning av företag egentligen inte är ett problem alls. De menar att ett företag är en juridiskt separat enhet från dess aktieägare, med hänvisning till det faktum att aktieägare ges vissa nivåer av skydd från ansvar när det gäller skador som orsakas av ett företag. Eftersom ett företag är en helt separat skattebetalare från sina aktieägare, hävdar man att samma skattebetalare inte beskattas två gånger för samma tillgång eller inkomst.
Ibland uppstår dubbelbeskattning till följd av internationell verksamhet. En individ kan till exempel ha affärsförbindelser i ett land medan han är bosatt i ett annat. I en sådan situation kan individen bli skyldig att betala skatt på sina affärsvinster i sitt hemland såväl som i det land där verksamheten bedriver verksamhet. Eftersom detta kan kräva att skattebetalarna avstår från en betydande del av sina inkomster, har vissa länder skatteavtal för att förhindra det. Dessa avtal tillåter skattebetalare att betala skatt i sitt hemland och åtnjuter undantag från beskattning i det andra landet.
I andra fall av internationell dubbelbeskattning beskattas ett företag eller en individ i det land där en vinst uppstår. Skattebetalaren åtnjuter då en skattelättnad i sitt hemland, vilket eliminerar problemet. Denna situation erbjuder dock inte skattebetalarna ett enkelt sätt att undvika att betala skatt, och skattemyndigheterna i varje land kommunicerar för att upptäcka och undersöka skattebetalare som försöker använda dessa lagar för att undvika att betala.