Membuat spreadsheet keuangan pribadi melibatkan penggunaan program spreadsheet untuk membuat catatan terorganisir dari pengeluaran bulanan berulang, seperti hipotek atau sewa, pembayaran mobil, utilitas, dan pengeluaran lainnya. Setiap jenis pengeluaran harus dicantumkan dalam kolomnya sendiri, dan saat pembayaran dilakukan, pengeluaran tersebut harus dicantumkan dalam kolom yang sesuai. Selain itu, spreadsheet harus mencantumkan total pendapatan bulanan, serta total pengeluaran. Spreadsheet keuangan pribadi juga dapat berisi lembar kerja atau catatan tambahan untuk memberikan detail tambahan untuk angka keuangan.
Menggunakan spreadsheet keuangan pribadi memungkinkan individu untuk membuat alat keuangan untuk berbagai kemungkinan. Meskipun spreadsheet yang dibuat pengguna memungkinkan penyesuaian anggaran dan pengeluaran, menggunakan template yang ada di dalam perangkat lunak Anda atau diunduh dari Internet dapat membantu Anda menghindari beberapa aspek teknis dalam membuat spreadsheet keuangan.
Namun, sebelum melompat ke komputer dan membuat spreadsheet keuangan pribadi, penting untuk membuat rencana. Ini melibatkan melihat pengeluaran bulanan, meninjau uang yang diterima dari pekerjaan dan sumber lain dan menentukan ukuran dan ruang lingkup spreadsheet. Memiliki salinan tagihan atau kuitansi bulan sebelumnya juga dapat membantu proses ini berjalan lebih lancar. Jika diperlukan beberapa waktu untuk menyatukan dokumen-dokumen ini, sistem pengarsipan untuk dokumen keuangan harus menjadi prioritas setelah membuat spreadsheet keuangan pribadi.
Pembayaran bulan sebelumnya akan memberikan gambaran dasar tentang berapa banyak pendapatan yang dibutuhkan untuk mempertahankan standar hidup tertentu. Setelah menyelesaikan spreadsheet, individu mungkin menemukan bahwa mereka memiliki masalah pendapatan daripada masalah pengeluaran. Hal ini terjadi bila pendapatan tidak cukup tersedia untuk membayar biaya minimum dalam hidup. Di ujung lain spektrum, individu mungkin menemukan bahwa pengeluaran bulanan mereka secara signifikan lebih tinggi dari yang diharapkan. Misalnya, jika angka negatif adalah hasil pengurangan total pengeluaran bulanan dari total pendapatan bulanan, sekarang saatnya untuk memotong pengeluaran.
Membuat persentase standar untuk setiap kolom pengeluaran adalah tipikal dalam spreadsheet keuangan pribadi. Misalnya, menetapkan target pengeluaran maksimum 35 persen untuk biaya perumahan dapat membantu memandu jumlah rumah yang harus Anda sewa atau beli. Melakukan ini untuk semua pengeluaran (mendasarkan 100 persen sebagai total pendapatan bulanan) membantu menciptakan batasan yang mudah diterapkan pada spreadsheet di masa mendatang. Tip yang baik untuk spreadsheet ini adalah membuat tab baru untuk setiap bulan. Hal ini memungkinkan untuk perbandingan langsung untuk pengeluaran bulanan dan pendapatan.