Uang tunai bebas bunga, yang merupakan salah satu keuntungan utama membelanjakannya. Ini berarti seseorang mungkin membelanjakan lebih sedikit untuk pembelian jika dia membelanjakan uang tunai daripada jika dia menggunakan kartu kredit dan membayar bunga yang ditambahkan padanya. Demikian juga, orang biasanya lebih cenderung membelanjakan uang sesuai kemampuan mereka dan memiliki pandangan realistis tentang kebiasaan pembelian mereka jika mereka membelanjakan uang tunai. Namun, salah satu kontra dari membelanjakan uang tunai adalah kenyataan bahwa itu tidak tergantikan. Selain itu, pembelian tunai tidak membantu seseorang membangun sejarah kredit yang positif.
Salah satu keuntungan utama membelanjakan uang tunai adalah kenyataan bahwa tidak ada bunga yang harus dibayar untuk pembelian yang dilakukan dengannya. Ketika seseorang membayar dengan kartu kredit, dia biasanya membayar bunga atas uang yang dia belanjakan. Ini berarti setiap pembelian sebenarnya lebih mahal daripada jumlah yang tertera pada label harga. Dengan demikian, seseorang sebenarnya dapat menghemat uang dengan membeli dengan uang tunai daripada menggunakan kartu kredit.
Kelebihan lain dari membelanjakan uang tunai menyangkut pola pikir seseorang ketika dia melakukan pembelian. Ketika seseorang membelanjakan uang tunai, dia dihadapkan pada kenyataan jumlah uang yang dia keluarkan. Seringkali, orang berpikir dua kali sebelum membelanjakan uang tunai, karena mereka dapat dengan mudah menghubungkan pengeluaran uang mereka dengan jumlah waktu yang mereka habiskan untuk bekerja. Namun, dalam banyak kasus, orang kehilangan sebagian dari kenyataan tentang berapa banyak yang mereka belanjakan ketika mereka menggunakan kartu kredit.
Ketika seseorang membelanjakan uang tunai, dia biasanya lebih cenderung untuk tetap berada dalam kemampuannya. Orang sering menghabiskan lebih dari yang mereka mampu ketika mereka menggunakan kartu kredit. Mereka seringkali mampu meyakinkan diri mereka sendiri bahwa mereka akan mampu membayar pembelian nanti. Garis pemikiran ini mungkin menjadi bumerang, bagaimanapun, sebagai individu mungkin mengalami kesulitan membayar lebih dari minimum pada rekening kartu kreditnya setiap bulan, yang diterjemahkan menjadi biaya bunga yang besar dan kuat dari waktu ke waktu. Faktanya, individu tersebut mungkin menghabiskan waktu berbulan-bulan atau bahkan bertahun-tahun untuk melunasi pembelian yang sebenarnya tidak mampu dia beli.
Salah satu kontra dari pengeluaran uang tunai adalah kenyataan bahwa itu tak tergantikan. Ketika seseorang membawa uang tunai untuk pembelian, selalu ada kemungkinan dia akan kehilangan atau seseorang akan mencurinya. Jika salah satu dari hal-hal ini terjadi, orang yang tidak beruntung tidak dapat mengganti uangnya. Jika kartu kredit hilang atau dicuri, sebaliknya, perusahaan kartu kredit biasanya membantu menggantinya. Dalam banyak kasus, pemegang kartu tidak bertanggung jawab atas pembelian apa pun yang dilakukan pencuri menggunakan kartunya.
Kurangnya pembangunan kredit adalah tipuan lain dari pengeluaran uang tunai. Ketika seseorang melakukan pembelian dengan kredit dan membayar tagihannya tepat waktu, dia sedang membangun sejarah kredit yang solid. Ini mungkin terbukti membantu ketika dia ingin membeli rumah atau mobil, misalnya. Namun, ketika seseorang hanya membelanjakan uang tunai, dia tidak membangun riwayat kreditnya dan mungkin akan lebih sulit memenuhi syarat untuk mendapatkan pinjaman.