Kegagalan pasar dan kegagalan pemerintah sama-sama tentang inefisiensi. Di pasar keuangan, inefisiensi diakui ketika tidak ada orang lain yang mengalami sisi lain dari suatu perdagangan. Misalnya, ketika seseorang mendapatkan keuntungan atau keuntungan dari transaksi keuangan, orang lain harus kehilangan, jika tidak pasar telah gagal. Sebuah pemerintah gagal ketika juga menciptakan inefisiensi, biasanya dengan campur tangan di pasar dalam upaya sia-sia untuk membuat pasar lebih efisien. Ketika pemerintah turun tangan secara finansial untuk menyelamatkan sebuah perusahaan, mungkin diharapkan untuk melakukan intervensi yang sama ketika bisnis serupa lainnya berada di bawah tekanan.
Dalam perekonomian, ada beberapa institusi dan industri yang dianggap terlalu besar dan terlalu penting bagi pasar modal dan pasar tenaga kerja untuk gagal. Ketika tampaknya sebuah institusi besar atau seluruh industri sedang jatuh, pemerintah mungkin turun tangan untuk mencegah kegagalan besar. Pemerintah dapat melakukannya dengan memberikan paket dana talangan atau stimulus yang akan membuat korporasi atau industri tetap bertahan.
Ada kemungkinan uang yang digunakan dalam bailout pasar adalah uang pembayar pajak. Juga, dana talangan yang diberikan pemerintah dapat berupa pinjaman yang harus dilunasi selama periode tahun yang telah ditentukan sebelumnya. Kegagalan pasar dan kegagalan pemerintah dapat muncul jika sekoci yang ditawarkan tidak mencapai apa yang dirancang untuk dilakukan.
Jika pemerintah menggunakan uang federal untuk menyelamatkan pasar dan bailout terbukti tidak berhasil, misalnya, jika pendanaan dimaksudkan untuk mencegah perusahaan besar menyatakan kebangkrutan dan perusahaan tersebut tetap bangkrut, maka telah terjadi kegagalan pasar dan kegagalan pemerintah. Ada kemungkinan bahwa pemerintah merespons terlalu cepat terhadap situasi pasar yang genting. Jika pemerintah melakukan intervensi sebelum waktunya daripada membiarkan pasar stabil, hasilnya bisa sekali lagi menjadi kegagalan pasar dan kegagalan pemerintah.
Para ekonom berpendapat bahwa kegagalan pemerintah memiliki hasil yang lebih mengerikan daripada kegagalan pasar. Mengingat bahwa uang pembayar pajak sering digunakan untuk membiayai penyelamatan pasar, jika warga tidak menyetujui keputusan untuk menyelamatkan perusahaan atau industri, dukungan untuk pemerintah daerah mungkin berkurang. Mungkin sangat sulit bagi publik untuk mendukung penyelamatan jika para eksekutif dalam perusahaan yang gagal telah mendapatkan gaji dan bonus yang berlebihan. Ketika politisi memutuskan untuk campur tangan di pasar, alasannya harus jelas dibenarkan dan masuk akal untuk mencegah kegagalan pasar dan kegagalan pemerintah.