Pialang tercatat dapat bekerja baik di industri asuransi atau di industri real estat. Di bidang asuransi, ia adalah wakil yang ditunjuk yang dipilih oleh tertanggung untuk memberi nasihat kepadanya tentang masalah asuransi. Lebih sering disebut broker atau agen, orang ini sering bertindak sebagai penghubung antara pelanggan dan perusahaan. Meskipun biasanya digunakan di bidang asuransi, istilah ini kadang-kadang digunakan untuk menyebut pialang real estat tertentu. Ini juga dapat merujuk pada surat yang harus dikirim oleh pemegang polis atau pelanggan real estat untuk mengkonfirmasi hubungan dengan broker secara tertulis.
Dalam asuransi, broker of record dapat bekerja secara mandiri atau dalam aliansi dengan perusahaan asuransi. Dokumen dan komunikasi yang dikirim ke dan dari perusahaan asuransi melalui broker, yang sering mengumpulkan komisi dari perusahaan asuransi yang polisnya mereka jual kepada pemegang polis. Pialang asuransi independen menerima komisi dari beberapa perusahaan asuransi, sementara broker terafiliasi hanya menerima satu komisi dari perusahaan terafiliasi. Pialang paling sering digunakan oleh klien yang mencari asuransi jiwa dan asuransi properti.
Pemegang polis dapat memperoleh manfaat dari berkonsultasi dengan broker jika mereka tidak yakin tentang perusahaan atau kebijakan mana yang harus dipilih. Pialang dapat membantu menjelaskan perincian polis asuransi dan memandu pemegang polis untuk memilih polis terbaik untuk situasi individunya. Karena orang ini memiliki banyak pengetahuan tentang agen asuransi, dia mungkin bisa mendapatkan kesepakatan yang lebih baik bagi pemegang polis daripada yang didapat klien bekerja sendiri.
Dengan pembelian asuransi online dan situs perbandingan asuransi menjadi lebih umum, berkonsultasi dengan broker langsung bisa merepotkan. Internet memiliki banyak situs web yang didedikasikan untuk menyediakan layanan dan informasi bagi pencari asuransi, jadi berkonsultasi dengan agen tidak selalu lebih efektif atau efisien daripada riset online. Membeli polis asuransi secara online juga dapat mengurangi tekanan bagi pelanggan yang tidak menyukai penjualan langsung.
Dalam bisnis real estat, pialang tercatat adalah salah satu jenis pialang real estat berlisensi yang bertanggung jawab untuk menjaga agar perusahaan real estat mematuhi kode dan peraturan setempat. Individu ini sebagian besar bertanggung jawab untuk memastikan perusahaan real estat beroperasi secara legal. Dia biasanya ditugasi untuk memastikan bahwa anggota lain dari firma real estat memiliki lisensi yang benar untuk menjaga bisnisnya keluar dari masalah hukum. Karyawan ini juga dapat menugaskan agen untuk bekerja dengan pembeli tertentu.