The Equal Credit Opportunity Act, yang biasa disebut sebagai ECOA, adalah aspek hukum Amerika Serikat yang melarang sebagian besar pemberi pinjaman melakukan diskriminasi atas dasar ras, agama, asal negara, jenis kelamin, status perkawinan, usia, atau sumber pendapatan. Undang-undang tersebut diberlakukan pada tahun 1974 sebagai bagian dari Undang-Undang Perlindungan Kredit Konsumen (CCPA) yang lebih besar. Equal Opportunity Credit Act mengamandemen CCPA dengan melarang diskriminasi di setiap tingkat proses peminjaman. Kreditur masih dapat meminta pemberi pinjaman untuk memberikan informasi pribadi tertentu, tetapi berdasarkan undang-undang tersebut mereka tidak dapat menggunakan informasi tersebut untuk memutuskan apakah akan memperpanjang pinjaman atau memutuskan persyaratan pinjaman yang dihasilkan.
The Equal Credit Opportunity Act dikodifikasikan dalam United States Code, undang-undang hukum Amerika Serikat, di 15 USC pasal 1691. Tindakan tersebut berlaku untuk setiap orang atau entitas yang “secara teratur memperpanjang, memperbarui, atau melanjutkan kredit,” serta siapa pun yang berpartisipasi dalam keputusan orang atau badan tersebut. Bank, pemberi pinjaman hipotek, dan semua kreditur komersial dilindungi. Pinjaman pribadi antar teman atau pinjaman satu kali antara pihak yang bukan pemberi pinjaman biasa biasanya tidak.
Penegakan Equal Credit Opportunity Act merupakan bagian penting dari banyak aspek praktik hukum AS. Tindakan ini penting bagi undang-undang perbankan federal Amerika Serikat sejauh itu mencakup bank dan pemberi pinjaman keuangan komersial. Ini juga biasanya muncul dalam undang-undang perumahan dan real estat, karena ketentuannya mencakup pemberi pinjaman perumahan dan pinjaman real estat. Undang-undang tersebut juga menyentuh undang-undang perlindungan konsumen sehubungan dengan perusahaan kartu kredit, perpanjangan kredit pribadi, dan suku bunga.
Sebagian besar, Equal Credit Opportunity Act dirancang untuk memastikan bahwa semua individu yang mengajukan kredit diperlakukan dengan persyaratan yang sama. Undang-undang tersebut secara khusus melarang diskriminasi berdasarkan ras, agama, asal negara, jenis kelamin, status perkawinan, usia, atau penerimaan bantuan publik seperti kesejahteraan. Diskriminasi dilarang baik dalam memutuskan apakah akan memberikan pinjaman dan dalam aspek lain dari proses pemberian pinjaman, seperti menetapkan tingkat pinjaman, bunga, atau denda.
Kreditur mungkin masih bertanya tentang detail pribadi seperti status perkawinan atau usia ketika memutuskan apakah akan memberikan pinjaman atau memperpanjang kredit. Semua yang Equal Credit Opportunity Act mengatakan bahwa kreditur tidak dapat menggunakan salah satu faktor yang disebutkan untuk mempengaruhi keputusan. Dalam beberapa kasus, peminjam dapat memilih untuk melaporkan informasi demografis dan pribadi mereka sehingga agen federal dapat melacak dengan lebih baik apakah pemberi pinjaman mengikuti aturan undang-undang tersebut.
Jenis pinjaman apa yang dipertaruhkan mempengaruhi siapa yang memberlakukan tindakan tersebut. Komisi Perdagangan Federal menerapkan tindakan tersebut ke sebagian besar skenario kredit konsumen, sedangkan Departemen Perumahan dan Pengembangan Perkotaan menerapkannya pada transaksi pinjaman real estat. Federal Deposit Insurance Corporation memberlakukan tindakan tersebut terhadap sebagian besar bank komersial. Jika pemberi pinjaman tertentu telah menetapkan pola diskriminasi rutin, Departemen Kehakiman biasanya akan terlibat. Agen memantau praktik pemberi pinjaman, tetapi juga bergantung pada keluhan konsumen untuk mengambil tindakan.
Tindakan tersebut juga memberikan hak tindakan pribadi, yang berarti bahwa individu yang percaya bahwa mereka telah didiskriminasi dapat mengajukan gugatan atas hak mereka sendiri, tanpa melalui agen federal. Keluhan diskriminasi berdasarkan Undang-Undang Kredit Kesempatan yang Sama dibawa ke pengadilan distrik federal AS. Pengadilan distrik federal menerapkan hukum federal, tetapi duduk di setiap negara bagian. Individu yang percaya bahwa mereka bukan satu-satunya korban diskriminasi pemberi pinjaman tertentu dapat memilih untuk mengajukan gugatan class action, yang menggabungkan banyak penggugat dengan keluhan serupa menjadi satu klaim. Kerusakan moneter dan pemulihan biasanya lebih tinggi dalam gugatan class action.
Mengajukan gugatan di pengadilan federal adalah upaya yang kompleks, baik secara individu atau atas nama kelas. Tuntutan hukum memungkinkan pihak yang terluka untuk mengumpulkan ganti rugi yang mungkin tidak tersedia dalam tindakan penegakan agen federal, tetapi juga membutuhkan lebih banyak waktu, sumber daya, dan pengetahuan daripada sekadar memperingatkan agen tentang kemungkinan penyalahgunaan. Biasanya yang terbaik adalah berkonsultasi dengan pengacara sebelum mengambil tindakan individu.