Selama masa kebutuhan finansial, beberapa orang tergoda untuk mencairkan rekening pensiun individu, juga dikenal sebagai IRA. Secara umum, IRA dimaksudkan untuk dipegang hingga usia 60 tahun, tetapi secara hukum dapat diuangkan selama masa tekanan keuangan. Menguangkan IRA dapat memberikan akses ke sejumlah uang, tetapi mungkin juga memerlukan masa tunggu dan memicu denda pajak dan biaya penarikan awal.
Konsumen dapat mencairkan IRA lebih awal karena berbagai alasan, tetapi biasanya mereka membutuhkan sejumlah uang tunai. Mereka mungkin membutuhkan uang tunai ini untuk membeli rumah, membayar biaya pendidikan, atau menutupi tagihan medis yang besar. Bahkan, dimungkinkan untuk menghindari hukuman pajak dalam beberapa kasus dengan menggunakan dana dari IRA untuk tujuan ini.
Keuntungan lain dari menguangkan IRA sebelum usia 60 adalah bahwa sebagian dari seluruh dana pensiun dapat disimpan untuk digunakan nanti. Seseorang dapat menguangkan sebagian dari dana IRA dan kemudian membangun kembali pendapatan ini dengan berkontribusi pada rencana ini dari waktu ke waktu. Itu berarti dana yang tersisa di IRA masih akan menghasilkan pendapatan selama dana yang diinvestasikan mendapatkan pengembalian selama kenaikan ekonomi.
Kesalahan umum dalam mencairkan IRA kami sebelum usia distribusi yang disetujui 59 , adalah bahwa dana tersebut akan dikenakan pajak awal 10% oleh pemerintah. Distribusi ini dianggap pendapatan oleh IRS, oleh karena itu harus dilaporkan sebagai pendapatan dan harus dikenakan pajak. Pada saat pajak, pendapatan ini harus dilaporkan lagi dan pajak tambahan dapat dikenakan, tergantung pada tingkat pendapatan pelapor. Untuk beberapa wajib pajak, manfaat memiliki akses ke uang tunai lebih besar daripada persyaratan pajak ini.
Penipuan lain dari menguangkan IRA lebih awal adalah bahwa hal itu akan dikenakan biaya penarikan awal oleh administrator rencana. Umumnya biaya ini sebesar 15% sampai 20% dari total limit dana yang disalurkan. Ini dapat berarti bahwa distribusi uang tunai sebesar $10,000 Dolar AS (USD) akan dikurangi sebanyak $1,500 hingga $2,000 USD pada saat uang mencapai peserta. Oleh karena itu, penting untuk memutuskan apakah pengurangan ini layak dilakukan sebelum menguangkan semua atau sebagian IRA. Mungkin ada cara lain untuk meningkatkan modal daripada menguangkan IRA.
Kemungkinan negatif dari menguangkan IRA adalah masa tunggu yang ditetapkan oleh administrator rencana pensiun. Ketika uang dibutuhkan dengan tergesa-gesa, tidak nyaman untuk menunggu sepuluh hingga 14 hari yang dibutuhkan banyak administrator rencana. Masa tunggu ini memastikan bahwa semua dana dikreditkan ke individu, dan bahwa pekerjaan dan identitas diverifikasi sebelum memotong cek pencairan IRA.