Ett amorteringsschema med endast ränta visar den månatliga betalningen för ett lån med enbart ränta. I ett sådant lån finns det en specifik tidsperiod då låntagaren endast får betala räntedelen av lånet, vilket resulterar i lägre månatliga betalningar under en viss varaktighet. Med ett helt amorterat lån inkluderar alla betalningar som görs till långivaren en allokering mot kapitalbeloppet, eller det lånade beloppet, och en allokering mot räntedelen av lånet.
De flesta räntebara lån är strukturerade i två olika och distinkta perioder. Det finns en ränta endast period under vilken låntagaren endast är ansvarig för att betala räntan på lånet. Längden på ränteperioden varierar beroende på de specifika villkoren för lånet. Efter att detta är slutfört kommer lånet att omstruktureras och kommer att kräva fullt amorterade betalningar under återstoden av låneperioden.
Fördelen med ett räntelån är att det ger lägre månatliga betalningar under den tidiga låneperioden. Låntagare som väljer den här typen av lån gör det ofta när de planerar att sälja eller refinansiera bostaden inom en kort tid efter köpet. När bostadspriserna befinner sig i en period av snabb uppskattning ger ett lån med endast ränta en låntagare möjligheten att göra låga månatliga betalningar tills bostaden säljs vidare med vinst eller refinansieras.
Så fungerar ett amorteringsschema med endast ränta. Detta exempel antar att en låntagare vill köpa en bostad för $100,000 5.5 US Dollars (USD) till en ränta på 30%. Om lånet är ett 15-årigt inteckningslån, med en 15-årig ränta endast option, skulle de månatliga betalningarna under de första 458.33 åren av lånet vara $30 USD. Efter att endast ränteperioden har löpt ut, skulle den helt amorterade månatliga betalningen för andra halvan av den 817.08-åriga låneperioden öka till XNUMX USD.
I motsats till amorteringsschemat med endast ränta, om samma låntagare valde ett konventionellt 30-årigt bolån, skulle den månatliga betalningen under lånets löptid vara 567.69 USD. Den första betalningen av det konventionella lånet skulle bestå av 458.33 USD för räntan på lånet och 109.46 USD som allokeras till kapitalbeloppet. Men den andra betalningen av det konventionella lånet, även om den fortfarande uppgick till 567.69 USD, skulle bestå av 457.83 USD för räntan och 109.96 USD för kapitalbeloppet. Den sista betalningen av lånet, återigen samtidigt som den uppgick till 567.79 USD, skulle bestå av en allokering av 2.59 USD till räntan och 565.20 USD till kapitalbeloppet.
Ovanstående exempel illustrerar en möjlig nackdel med ett amorteringsschema för enbart räntebärande. Med ett lån med enbart ränta ökar de lägre månatliga betalningarna i början faktiskt det totala beloppet som låntagaren betalar tillbaka till långivaren. Om man tar exemplen ovan, skulle någon som lånar 100,000 204,404 USD med ett konventionellt amorteringsschema betala tillbaka 229,575 XNUMX USD under lånets löptid. Låntagaren som väljer amorteringsschemat med enbart ränta skulle betala tillbaka XNUMX XNUMX USD under lånets löptid.
En annan möjlig nackdel med ett amorteringsschema med enbart ränta är att låntagaren som väljer att endast betala räntan inte skulle bygga upp något eget kapital, utanför fastighetens uppskattning. Utan några betalningar till kapitalbeloppet under räntebeloppet börjar inte beloppet att minska förrän låntagaren gör betalningar över räntebeloppet. Konsumenter som är intresserade av ett lån med enbart ränta bör kontakta en hypotekslångivare för mer information.