Harta yang diwarisi adalah saham yang diwariskan dari pemilik kepada penerima atau ahli waris. Seringkali, saham warisan diterima ketika pemiliknya meninggal dunia, dan saham tersebut telah dialokasikan dalam wasiat terakhir dan wasiat untuk penggunaan ahli waris tertentu. Di lain waktu, saham tersebut merupakan bagian dari perwalian yang disusun untuk memberikan dukungan finansial bagi orang yang dicintai sampai dia mencapai usia tertentu, ketika akses penuh ke saham tersebut diberikan.
Meskipun saham warisan sering diterima dengan rasa terima kasih, penting untuk diingat bahwa penerimaan jenis aset ini juga dapat menimbulkan beban keuangan. Bergantung pada bagaimana pengalihan saham diatur, ahli waris atau penerima manfaat mungkin diminta untuk membayar pajak atas saham tersebut dari kantong. Di banyak negara, perpajakan ini didasarkan pada jumlah penghargaan yang dihasilkan saham sejak tanggal warisan itu benar-benar diterima. Hal ini berlaku bahkan pada basis biaya untuk saham yang meningkat selama periode di mana pemilik yang baru meninggal terus mengendalikan saham tersebut. Bukan hal yang aneh bagi almarhum untuk sebelumnya membuat pengaturan untuk mentransfer saham dengan cara yang menciptakan pajak keuntungan modal sekecil mungkin bagi ahli waris.
Seringkali ada kemungkinan bahwa pengaturan akan dibuat untuk memungkinkan ahli waris tertentu untuk mendapatkan kendali atas saham warisan hanya setelah kualifikasi yang ditetapkan oleh pemilik asli telah dipenuhi. Misalnya, orang tua dengan anak di bawah umur dapat memberikan dalam wasiatnya bahwa setiap anak berhak atas sejumlah saham tertentu dari opsi saham tertentu hanya setelah mereka mencapai usia kalender yang ditentukan dalam persyaratan perwalian. Untuk sementara, seorang administrator mengelola perwalian dan ditugasi menggunakan pendapatan apa pun yang dihasilkan dari bagian itu untuk memberi anak-anak makanan, pakaian, tempat tinggal, pendidikan, dan hal-hal spesifik lainnya yang disebutkan dalam perjanjian perwalian.
Ketika saham yang diwarisi diteruskan ke ahli waris dewasa, prosesnya biasanya melibatkan pemindahan saham tersebut ke nama penerima. Di banyak negara, proses ini dapat dicapai dalam waktu yang sangat singkat. Kecuali beberapa kodisil atau ketentuan yang sudah ada sebelumnya melekat pada kepemilikan saham itu, ahli waris bebas menggunakan warisan dengan cara apa pun yang dia pilih. Ini dapat mencakup menjual saham warisan untuk arus masuk uang tunai langsung, atau menjual sebagian saham untuk menyelesaikan pajak yang harus dibayar dan menyimpan sisanya dalam portofolio investasi. Ahli waris juga dapat memilih untuk membiarkan saham tersebut terus menghasilkan pendapatan dan menerima dividen tahunan dari investasi tersebut.